Wienerberger übernimmt Pipelife zu 100%

(21.2.2012) Die Wienerberger AG erwirbt vorbehaltlich der kartellrechtlichen Genehmi­gung vom Joint-Venture-Partner Solvay zu einem Preis von 162 Mio. Euro deren 50%-Anteil an Pipelife, einem der führenden Hersteller von Kunststoffrohrsystemen in Euro­pa, und stockt somit den Anteil auf 100% auf. Wienerberger will Pipelife, welche zuvor at-equity konsolidiert war, sofern die Kartellbehörde die Zustimmung zu der Übernahme erteilt, zukünftig voll konsolidieren.

Für Wienerberger eröffnen sich mit dieser Transaktion sowohl von der Größe als auch von der strategischen Ausrichtung neue Dimensionen. Durch die Vollkonsolidierung erhöht sich der Umsatz von Wienerberger um rund 800 Mio. Euro bzw. etwa ein Drittel und das EBITDA um mehr als 20% bzw. rund 70 Mio. Euro pro Jahr - siehe dazu auch Nachbarbeitrag "Wienerberger vermeldet für 2011 Wachstum und Rückkehr in die Gewinnzone".

Auch aus strategischer Sicht soll der Zukauf des Rohrsystemproduzenten ein Meilen­stein sein: Wienerberger will damit - wie angestrebt - ihre Abhängigkeit vom konjunk­tursensiblen Wohnungsneubau von rund 70% gemessen am Umsatz auf 60% redu­zieren und sich mit dieser Transaktion nachhaltiges Wachstumspotenzial in neuen Geschäftsfeldern sowie Märkten eröffnen. „Mit dieser Übernahme setzen wir ganz im Sinne unserer nachhaltigen Wachstumsstrategie eine unmittelbar wertschaffende Investition um“, so Heimo Scheuch, Vorstandsvorsitzender von Wienerberger.

Hersteller von Kunststoffrohrsystemen in Europa

Pipelife ist einer der führenden europäischen Hersteller von Kunststoffrohren und Rohrsystemen sowie Formstücken aus hochwertigen Kunststoffen mit 27 Werken in Europa sowie den USA und beschäftigt rund 2.650 Mitarbeiter in 27 Ländern. Die bedeutendsten Regionen sind dabei Nordeuropa, Benelux, Frankreich und Österreich, die zusammen mehr als die Hälfte des Umsatzes erwirtschaften. Das Produktportfolio von Pipelife umfasst Systemlösungen für die Segmente ...

• Gebäudeinstallationen,
• Trinkwasserversorgung,
• Bewässerung,
• Abwasser- und Regenwassermanagementsysteme,
• Energieversorgung und Drainage sowie
• Spezialerzeugnisse für die Industrie.

Dabei setzt Pipelife stark auf konsequente Weiterentwicklung und Innovation des Produktportfolios. Im Jahr 2011 lag der Anteil von Produkten, die in den letzten fünf Jahren entwickelt und auf den Markt gebracht wurden, bei mehr als 20% der insgesamt abgesetzten Menge.

Überdurchschnittliches Wachstum wird in den kommenden Jahren vor allem in den Bereichen Regenwasser- und Wassermanagement durch den Renovierungsbedarf in Westeuropa und den Nachholbedarf in Osteuropa erwartet. Zudem wird die Nachfrage nach Strom und Breitband den Bedarf an Rohren für Kabel- und Elektroinstallationen heben. Pipelife erwirtschaftete 2011 einen Umsatz von 805 Mio. Euro und ein EBITDA von 69 Mio. Euro.

Heimo Scheuch zeigt sich äußerst erfreut über diesen wichtigen Entwicklungsschritt der Wienerberger Gruppe: „Die vollständige Übernahme von Pipelife ist für mich ein großer Erfolg in unseren strategischen Bemühungen, das Kerngeschäft der Wienerber­ger Gruppe auszuweiten. Mit dieser Transaktion sind wir - gemeinsam mit unserer Tochter Steinzeug-Keramo, die eine führende Position bei keramischen Rohren hält - zu einem der wichtigsten europäischen Player im Bereich Rohrsysteme in Europa auf­gestiegen. Für die Weiterentwicklung der Wienerberger Gruppe bedeutet dies nicht nur eine geringere Abhängigkeit vom konjunktursensiblen Wohnungsneubau, sondern auch weiteres nachhaltiges Wachstumspotenzial. Kunststoffrohre gewinnen kontinuierlich Marktanteile gegenüber Konkurrenzprodukten aus Metall und Beton und wachsen damit schneller als der Markt. Darüber hinaus wollen wir das Geschäft durch die Integration von Pipelife vor allem in den Bereichen Gebäude- und Elektroinstallationen aktiv weiterentwickeln. Dazu werden wir sowohl die Innovationskraft als auch die starken Marktstrukturen von Pipelife und Wienerberger nutzen, um zukünftiges Wachstum zu realisieren und gemeinsam noch schlagkräftiger am Markt aufzutreten.“

Ein Überblick zum Pipelife-Angebot kann per E-Mail an Pipelife Deutschland angefordert werden.